Invertir en Inmobiliario es muy popular. Pero ¿Conoces estos 7 riesgos graves?. Asegúrate de que no te pillen desprevenido.
Desde que me jubilé joven gracias a ser un buen inversor, miles de Alumnos me han pedido consejo sobre invertir en inmobiliario.
Invertir en inmuebles o viviendas, cómo casi todo en esta vida, puede ser rentable, si se hace bien.
Pero a menudo veo que muchos aspirantes a inversor, no tienen en cuenta estos 7 riesgos importantes, antes de invertir en un inmueble
¿Los conoces todos?
Riesgo #1 de Invertir en Inmobiliario: No saber lo que te pierdes
El coste de oportunidad, es todo aquel dinero que dejas de ganar, si hubieras invertido tu dinero en otro activo.
A menudo, invertir en inmobiliario, significa perderse cuantiosas plusvalías que podrías haber obtenido, de haber invertido en otros activos.
El ejemplo clásico, es la inversión en bolsa, que históricamente ha superado en rentabilidad compuesta a la inversión en activos inmobiliarios.
Riesgo #2 al invertir en inmuebles: Elevado capital inicial de entrada
Los inmuebles, a diferencia de las acciones a menudo requieren cantidades de dinero elevados para empezar a invertir. Eso dificulta el acceso para muchas personas.
En cambio, cualquiera podría haber comprado acciones de Amazon por un precio módico, y multiplicar su inversión por más de 1.000 veces.
Riesgo #3 al invertir en inmobiliario: Apalancamiento
Fruto del riesgo anterior mucha gente se hipoteca para obtener el dinero necesario para invertir en vivienda.
Si todo va bien y se logra una buena rentabilidad, se consigue devolver el préstamo, y sacarle un pequeño margen de beneficio.
Pero muy a menudo, se pueden dar problemas de falta de liquidez temporal (perdida de los inquilinos, impago, perdida del trabajo propio, etc…), que pueden hacer que pierdas la vivienda, y aun tener que pagar las deudas pendientes.
La gran crisis financiera del 2008, fue un claro ejemplo de este riesgo.
Tan solo en Estados Unidos, el mercado perdió 5 Trillones de Dólares de capitalización bursátil, debido a este efecto.
Riesgo #4 de las inversiones inmobiliarias: Falta de liquidez
Frente a necesidades de capital inesperadas, resulta difícil vender el activo a corto plazo, sin experimentar pérdidas cuantiosas.
Mientras que las acciones o fondos, se pueden vender en cuestión de días, sin tener que pagar obligatoriamente una penalización, en inmuebles casi es prácticamente imposible evitarlo, dado el caso de venta rápida.
Claro que cuando inviertes en un inmueble, las perspectivas económicas suelen ser buenas, pero eso no significa que se nos e vayan a producir sorpresas en el largo plazo.
Riesgo #5 al invertir en inmobiliario: Costes altos y recurrentes
Además el invertir en inmuebles viene acompañado por costes importantes:
- Tasación
- Notarios
- Mantenimiento y reparaciones
- Impuesto sobre la vivienda
- Impuestos de Comunidad
- Impuestos sobre rentas percibidas
- Seguro de vivienda
- Impago de inquilinos/ acciones legales
Todo ello hace que la rentabilidad final obtenida a se vea reducida con este conjunto de gastos a menudo recurrentes, a los que está expuesto el sector inmobiliario.
Riesgo #6 de adquirir una vivienda: Pagar demasiado
Si realizas la inversión inmobiliaria en una parte alta del ciclo económico (cómo por ejemplo 2004) es posible que pagues un precio excesivo que limitará tu rentabilidad, y que podría dejarte sin plusvalías latentes por revalorización del inmueble, durante más de una década cómo ha sido este caso reciente.
Riesgo #7 de la inversión inmobiliaria: Falta de escalabilidad
Finalmente, una de las claves que me ha permitido jubilarme joven, ha sido la capacidad de replicar buenas inversiones al ritmo que iba creciendo mi patrimonio.
Si sabes invertir y cada vez tienes más dinero, lo bueno es poder irlo colocando en buenas inversiones de manera progresiva.
Como te comentaba antes, debido a las altas entradas de capital requeridas para adquirir inmuebles, es difícil por ejemplo reinvertir las rentas obtenidas de tu primera inversión, en adquirir inversiones igual de rentables.
Conclusión
Como cualquier inversión, la inversión inmobiliaria, si está bien hecha, es una inversión relativamente segura y ligeramente rentable.
Por eso te sugiero que tengas siempre en cuenta este checklist de 7 puntos que he elaborado, para que te asegures, que sacas el máximo partido a tu dinero, y minimizas el riesgo de que algo malo pueda pasar.
¡Si te ha gustado el artículo, por favor compártelo!.¡Gracias!
Si quieres aprender más sobre inversiones no dudes en suscribirte aquí.
Muy buenas José!
De nuevo, enhorabuena por tu sobresaliente artículo: has expresado de forma concisa los principales motivos, algunos de los cuales desconocía.
La gente no tiene esto en cuenta, porque la mayoría cree que “Es una inversión segura” o “Prefiero pagar una hipoteca de 500€ que un alquiler de 700€”, haciendo un análisis incompleto de la situación, pese a ser una de las decisiones más importantes de sus vidas.
Tengo muchos amig@s que compraron en el peor momento y ahora veo como más personas de mi entorno que me importan “lo tienen claro”, por falta de información y aunque trato de ayudarles a que valoren otros factores, tienen su decisión tomada y es “como hablar con una pared”. Espero que con este artículo, pueda ayudarles a que al menos lo reflexionen.
Muchísimas gracias por ayudarnos a vivir mejor!
Pura Vida!
Toni
“The biggest challenge in society is the eradication of poverty. This is the duty of humanity.”
Invertir en Inmobiliario:¿Conoces estos 7 Riesgos?
Muchas gracias Toni por tus palabras!
Desafortunadamente, cómo tú comentas, muchas personas continuan pensando que la inversión en inmobiliario es “algo seguro”.
Es algo que no para de sorprenderme, cuando la mayor crisis finaciera que muchos hemos vivido en toda nuestra vida, se ha originado en el sector inmobiliario (crisis subprime 2007-2009).
Cómo reza el dicho: aquellos que desconocen la historia están condenados a repetirla.
Espero que con el esfuerzo que realizo de formación, y el esfuerzo de difusión que realizáis los alumnos cómo tú, podamos ayudar al máximo número de personas, a que no caigan de nuevo en esta peligrosa trampa.
Pura Vida!
Lo más frustrante de los inmuebles es intentar explicarle a la gente tu experiencia (1 inmueble con pérdidas, y uno lo comido por lo servido), en BUENAS compras!, y que les entre por una oreja y les salga por la otra…
Ya no le digo nada más a nadie. Pero claro, comprar no cuesta nada, vas al banco y te abrazan si tienes ahorros, formarse para invertir es caro y duro duro duro…
Gracias por la oportunidad de ir creciendo.
Invertir en Inmobiliario:¿Conoces estos 7 Riesgos?
¡Hola Paco! muchas gracias por tu comentario.
La situación de intentar a la gente con tu experiencia, es algo que conozco muy bien 🙂
Lamentablemente y cómo tú indicas, tus conocimientos y experiencias a menudo caen en saco roto.
Sin embargo y después de muchos años de experiencia, mi recomendación es la siguiente: Toma una postura intermedia.
Explícalo una sola vez a cada persona que aprecias/ conoces.
Si decide no aceptar tu consejo, mala suerte: es su decisión. No insistas ni gastes más tiempo ni esfuerzo.
Pero cuando decide aprender de tu experiencia y errores, la recompensa personal es enorme, y compensa los demás sinsabores.
En términos de inversión, estaría minimizando tu downside, y dándote la oportunidad de obtener un buen upside 😉
¡Un fuerte abrazo y Pura Vida!